Todo comenzó en 1949 cuando la Comisión Ejecutiva Hidroelectrica del Rio Lempa (CEL), apoyada por el gabierno del presidente Oscar Osorio, inicia los estudios tecnicos del proyecto de electrificación. Los análisis efectuados bajo la firma consultora Harza Engineering Company determinaron que el lugar de la costrucción para la presa "5 de Noviembre" era un aréa rocosa, situada en la jurisdicción de Sensuntepeque y Nombre de Jesús, en los departamentos de Cabañas y Chalatenango, respectivamente. Concluidos los estudios y aprobado el financiamiento por el Banco Interamericano de Reconstrucción y Fomento (BIRF), CEL adjudicó la construcción de la presa a la compañia estadounidense J.A. Jones. La construccion se inicio con la excabación de un tunel de exploración de 175 metros de longitud,que se hizo con el propósito de extraer material rocoso para determinar su composición,pués era el lugar destinado que albergaría a la maquinaria. posterior mente se construyó el tunel de acceso donde entraban los camiones que transportaban el material,equipo y personal que laboró en la edificación de la central. la planta es unica en su tipo por estar ubicada 50 metros bajo tierra, en donde se encuentra la principal maquinaria que hace pocible la generación de energía. Su construccion duró tres años y contó con la partipación de la compañia Jones, que estuvo a cargo de la estructura civil.En cuanto a la parte electrica y mecanica,asesoró personal técnico de Fabrel,Alemania, y delegados de Suiza.El diseño y supervision de la obra en general estuvo a cargo de la empresa Suiza. La obra fue inagurada el 21 de junio de 1954,y se le dió el nombre de "5 de Noviembre" en homenage a la fecha en la que se dió el primer Grito de la independencia. Ese día la gente se concentró en el parque Gerardo Barrios a la espera del Gran acontecimiento. Eran las seis de la tarde y el presidente Oscar Osorio inauguró la electrificación activando la palanca que iluminaría al viejo San Salvador.